Търговия с ценни книжа: характеристики, рентабилност и интересни факти

Ценните книжа са много сигурни инвестиции, които са и печеливш начин да умножите капитала си. Но на практика има много малко хора, които имат повече или по-малко представа какво представлява такъв процес на търговия.

Обща информация

Фондовият пазар е специализиран в сделки със стокови и парични ценни книжа. Това са акции, чекове, облигации, менителници и т.н. Той не трябва да се бърка с валутния пазар, тъй като на него се купуват и продават държавни ценни книжа на различни държави. Всъщност фондовият пазар е цял комплекс от механизми, които позволяват на желаещите да търгуват с ценни книжа и да получават доходи от тях. Първият организатор на търговията с ценни книжа се появява преди векове. Оттогава тя се развива непрекъснато.

Какво се предлага на пазара?

Тези ценни книжа се използват като основна стока:

1. Акции. са капиталови ценни книжа на определени дружества. Това ви дава право на дял от приходите на дружеството (ако то процъфтява) или от активите му в случай на ликвидация. Облигациите са високорискови финансови инструменти. Това се компенсира от факта, че те предлагат висок марж на печалбата. Трябва да се отбележи, че днес се търгуват не толкова акциите, колкото тяхната цена.
2. Облигации. Те са ценни книжа, които могат да бъдат продадени по номинална стойност плюс лихва. По принцип този набор от инструменти се използва от компаниите за заемане на пари от инвеститори. Трябва да я върнете с лихва. Този инструмент е създаден, за да се премахне посредникът между кредитополучателя и собственика на средствата. Облигациите не са много печеливши, но са много по-малко рискови от акциите.
3. Валутни сметки. Това не е най-използваната защита в наши дни. Но това е облигация за изплащане, която се издава срещу собственост.
4. Чекове. Имат много общо със записите на заповед. Тази ценна книга служи за удостоверяване на правото на притежателя да получи от определена сума.
5. Коносаменти. Това е обезпечение, издадено от превозвачите на стоки на техния собственик, което му дава право да ги получи.
6. Банкови сертификати. Това е сертификат за депозит със задължение за връщането му с лихва след определен период от време.

За разнообразието

Организация на пазара ценните книжа като цяло са изключително сложна структура, която има много характеристики. Нека разгледаме основни видове:

1. По етапи на обращение. Разграничават се първични и вторични пазари на акции. Първата включва емитирането на ценни книжа, които се пускат в обращение. На вторичния пазар се търгуват финансови инструменти, които вече са били въведени.
2. По вид регулиране. Разграничаване на неорганизирания пазар. Особеността на първия е, че се основава на частни споразумения между страните по сделката. Организираният пазар се различава по това, че работи по строги и фиксирани правила. Трябва да се отбележи, че първият вариант е почти нечуван.

Други разлики

Те също могат да се открояват:

1. По времевата рамка, в която се изпълняват сделките. Прави се разграничение между паричните и фючърсните видове. В първия случай транзакцията се извършва незабавно. Във втория случай тя може да бъде разпределена за определен период от време, например няколко седмици или дори месеци.
2. По метод на търговия. В последния случай се прави разграничение между традиционни и компютъризирани. Първият вариант включва работа по същия начин, както преди много години. Това означава, че двете страни се срещат директно. Компютъризираните транзакции не изискват лично присъствие. Всички транзакции се извършват чрез световна мрежа.
3. По място на извършване на транзакциите. В този случай се прави разграничение между извънборсов и борсов пазар. В първия случай не са необходими специални структури. Вторият вариант включва работа на фондова борса.

Начинаещите могат да бъдат объркани от това разнообразие от класификации. Но за да се разбере дейността на търговеца на ценни книжа, е необходимо да се разберат всички механизми и техните взаимовръзки.

Малко за самия процес

Няма да навлизаме в подробности, но ще разгледаме най-простия и най-известен пример. Търговията с ценни книжа се извършва на фондови борси. Те са със статут на специализирани платформи, където можете да продавате и купувате финансови активи. Трябва да се отбележи, че само юридически лица могат да извършват тази дейност. Но това не означава, че за обикновените хора няма начин да. Участвайте в извършване на транзакция може да бъде всяко лице. Но за това е необходим посредник, който се нарича брокер. Той ще извършва сделки от името на специализирана компания. От друга страна, едно лице получава доход, като плаща процент на представител за участие в. За да постигнете успех, трябва да имате поне минимални познания по икономика и да сте запознати с механиката и спецификата на. Нека разгледаме.

Важни елементи на механизма за търговия с ценни книжа

Минималната необходима основа е следната:

1. Таблици за котировки. В тях е събрана информация за различни видове акции. По този начин се посочва минимум и максимум стойност, оборот на ден, стойности на отваряне и затваряне.
2. Графики. Те се използват за изразяване на данните, налични в таблиците, в графична форма. Удобството им се състои в това, че, че е възможно да Да видите информация за определен период от време.
3. Фондови индекси. Използват се за указване на посоката на движение - падане или покачване. Не просто някоя акция, а пазарът като цяло. Трябва да се отбележи, че има много индекси (около две и половина хиляди). Но не е необходимо да знаете всички.
4. Технически и фундаментален анализ. Не се плашете от тези думи. Под това разбираме основите на финансовата математика, които ви позволяват да изчислявате и анализирате рентабилността на дадена сделка.
5. Професионална терминология. Без знания и разбиране е трудно да се очаква печалба. И в този случай е препоръчително да не четете само литература, а да получите специализирано финансово образование или да се запишете на тематични курсове с компетентни преподаватели.

Печелене на печалба

Всички видове търговия с ценни книжа включват сделки със стоки. Винаги трябва да имате това предвид. И в този случай основният принцип на правене на бизнес е винаги един и същ: купувай възможно най-евтино и продавай с максимална надценка. Тъй като стойността непрекъснато се променя, е важно да се определят адекватно най-добрите моменти за тези операции. Въпреки че си струва да се отбележи, че покупко-продажбата не е единственият начин за получаване на доходи. При ценните книжа човек може да реализира печалба само като ги притежава. Например под формата на продажби на дълг или лихвени плащания, дивиденти.

Специфика на доходите

Размерът на приходите зависи много от пазарното търсене (ликвидност) и вида на ценните книжа. Това са същите акции. Те се считат за най-рисковите. Но в същото време, ако ги купите, можете да очаквате солидна печалба. Търгувайки с тях, човек може както да направи огромни печалби, така и да загуби спестяванията си. Менителниците, спестовните сертификати и облигациите не могат да се похвалят с висока доходност. Но рискът от загуба на пари е много малък. Ликвидността играе голяма роля при оценката на бъдещите приходи. По същество това е възможност за реализиране на ценни книжа на стойност, максимално близка до пазарната във всеки един момент.

Специфика на търговията с акции

Въпреки че това е доста рискована посока, тя заслужава внимание, тъй като е доста примамлива. Какво може да направи новодошлият вземете под внимание новодошлият? В такъв случай най-добрият съвет е да се насочите към високоликвидни акции на големи компании (често наричани "сини чипове"). Това е добър избор за тези, които правят първите си стъпки. Тъй като колебанията в този случай са незначителни, а стойността е висока и има склонност да се увеличава. Нисколиквидните акции, които не се търсят, са по-рискови. Тя се използва предимно от опитни играчи, които могат да използват колебанията в своя полза. Вярно е, че за това е необходимо да се използва доста значителна сума, за да се получи осезаема полза.

Стратегия за действие

Организираната търговия с ценни книжа включва определен подход от действия, които ви позволяват да постигнете желаната цел за получаване на възможно най-висока възвръщаемост. Политиката на диверсификация е общопризната като най-обещаващата. Това предполага интелигентно и разумно разпределение на активите. По този начин средствата се разпределят между активи с ниска и висока стойност, рискови активи и стабилни финансови инструменти. Трудно е да получите пълна представа за нея, като четете само литературата - трябва да научите много чрез работа. И е желателно да бъде под ръководството на опитен и успешен брокер. Като цяло, при избора на стратегия има много различни възможности. Всеки сам решава коя да използва.

Защо е желателно да се действа чрез фондовата борса??

Финансовата търговия с ценни книжа може да се осъществява при различни условия. Но е по-добре да правите бизнес на фондовата борса, дори ако трябва да платите определен процент. Защо това е така? Въпросът е, че в този случай ценните книжа трябва да преминат през процедура по листване, т.е. предварителна проверка, преди да бъдат пуснати в обращение. Освен това чрез участие в процеса на обмен е възможно да се улови първичното публично предлагане. В някои случаи това може да доведе до значително (а може би и до многократно) увеличение на активите. Друг важен факт - значително намален риск от среща с измамници.

Специфика на търговията на фондовата борса

Първо, необходимо е да се разбере терминологията, за да се разбере същността на протичащите процеси. Например търговията на борсата за ценни книжа изисква да се прави разлика между лимитирана поръчка и поръчка за покупка/продажба. В първия случай клиентът позволява на брокера сам да определи ценовия лимит. Вторият вариант се основава на пазарните показатели. Когато работите с влиянието на приоритетите също трябва да се вземе предвид. И цената, и времето могат да се използват като крайъгълен камък. В първия случай се приема, че първо ще бъдат обработени поръчките на клиентите, които са готови да платят повече. Докато приоритет по време означава, че приоритет се дава на поръчките в момента на получаването им.

Какви рискове трябва да се имат предвид?

Дори ако ценните книжа се търгуват на фондови борси, винаги съществуват определени опасности, свързани с тази дейност, които могат да доведат до финансови загуби. Това не бива да се забравя. Ето най-популярните причини за загуби:

1. Ценови рискове. Това означава вероятност от намаляване или дори загуба на цялата сума пари в брой, които са били инвестирани в ценни книжа.
2. Ликвиден риск. Под това разбираме проблем, който възниква в резултат на неблагоприятна пазарна ситуация, която не ви позволява да затворите предварително открита позиция.
3. Риск от неизпълнение. Възниква в случаи на неплатежоспособност, несъстоятелност или неправомерни действия на емитента/другия участник в търга.
4. Валутен риск. Включва неблагоприятни промени в обменните курсове на различните валути.
5. Оперативни рискове. От значение за юридическите лица, когато средствата на няколко клиенти са по една и съща сметка и когато финансите на клиента се преместват.
6. Рискове във вечерните часове. Те възникват, когато ценните книжа се търгуват след 18:00 ч. В този случай сделките се извършват без подкрепата на брокера. В този случай целият риск зависи единствено от клиента.

Горният списък не се ограничава само до тях. Тя не е изчерпателна и не насърчава клиентите да се откажат от търговията. Горният списък показва само възможните проблеми, които могат да възникнат при работа с платформи за търговия.

Заключение

При извършване на операции е препоръчително да се поддържа баланс между рентабилност и ликвидност чрез интелигентно разпределение на наличните средства. Тогава шансовете за успешна търговия с ценни книжа се увеличават. Формирането на инвестиционен портфейл ви позволява да създадете предпазна мрежа и да не рискувате всички средства, така че дори при грешка в изчисленията те да не бъдат загубени.